Kurfürst Friedrich Wilhelm ließ 1673 zur Entwässerung des sich nördlich der Stadt entlangziehenden Sumpfgebietes einen Kanal von Ost nach West anlegen. Seinen endgültigen Verlauf erhielt der Kanal 1722, als er begradigt und mit einer hölzernen Verschalung sowie einem Geländer versehen wurde. Er bildete die Grenze zwischen der Altstadt und der nördl. und westl. davon errichteten Neustadt. 1756-1770, unterbrochen durch den 7-jährigen Krieg, wurden die hölzernen Einfassungen durch eiserne ersetzt und massive Brücken gebaut. Der Kanal diente als Transportweg und Entwässerungsgraben. 1965 begann man ihn zuzuschütten, da er aufgrund der geringen Strömung immer wieder verschlammte.
Am 11.Juni 1999 begann mit dem ersten Spatenstich zur teilweisen Freilegung des Stadtkanals und Restaurierung der Kanalmauern die Wiederherstellung des Stadtkanals. Mit Beginn der Buga 2001 wurde ein erstes Teilstück des Stadtkanals wiederhergestellt und die Ladenbergbrücke neu eingeweiht.
